Caratteristiche principali
Sottostanti
Simulatore di rimborso
Calendario
Rimborso anticipato
Scenario a scadenza
Rischi
ISIN:
IT0006780388

CERTIFICATO DI BREVE DURATA E CON MECCANISMO AGGRESSIVO DI RIMBORSO ANTICIPATO

A cura di
Team InCertO
Icon
13/11/2026
Icon
5 minuti
Icon
Schede Certificati
Icon
Contenuto promozionale
Da Marex un certificato su quattro primarie banche europee con barriere al 50% e autocall con step down da -3% al mese, per un potenziale 15% lordo annuo.

Scheda Certificato

Sottostanti

Banco BPM, Barclays, Société Générale, Deutsche Bank

ISIN
IT0006780388
Emittente
Marex Financial
Potenziale Rendimento p.a.
15% lordo
Premio
1,25% lordo mensile
Memoria
Si
Trigger premio
50,00%
Scadenza
18/07/2028
Barriera scadenza
Comunicazione pubblicitaria
50,00%
Link EmittenteOpinioni community

Caratteristiche principali

Barriera
A scadenza (18/07/2028) il capitale è protetto fino ad una performance del -50% del titolo peggiore.
Flusso cedolare
Flusso cedolare da 1,25% lordo mensile, condizionato alla tenuta della barriera del -50% dai valori di fixing iniziale.
Step down
Meccanismo che riduce gradualmente il livello di riferimento per il rimborso anticipato del certificato. Ogni mese cala di 3%, partendo da 96% della seconda rilevazione (18/01/2027) fino al 50% delle ultime tre osservazioni (da maggio 2028)
Basket
Il paniere è composto da quattro primarie banche europee. Correlazione settoriale, quindi, ma anche volatilità implicite e dividendi per poter estrarre un rendimento da 15% annuo pur in presenza di barriere al 50%.
ISINEmittente & KIDRendimento p.a.*SottostanteFixingPerformanceBarriera a scadenzaBID - ASKTipologiaOsservazioneTrigger premioScadenza
IT0006780388Marex Financial15% p.a.Banco BPM995 - 1000AutocallMensile50%18/07/2028
KID(1.25% mensile)BarclaysStep down 3%Prossima data:Con memoria1 anno e 8 mesi
Société GénéraleFast18/12/2026
Deutsche Bank

Descrizione del certificato

Titoli Sottostanti

Banco BPM
(
BAMI.MI
)
Banco BPM S.p.A. opera come banca. La Banca offre servizi bancari privati e aziendali, prestiti, e-banking, investimenti e altri servizi correlati. Banco BPM serve i clienti in Italia. [Marex]
Barclays
(
BARC.L
)
Barclays PLC è un fornitore globale di servizi finanziari impegnato in attività bancarie al dettaglio, carte di credito, attività bancarie all'ingrosso, banche di investimento, gestione patrimoniale e servizi di gestione degli investimenti. [Marex]
Société Générale
(
GLE.PA
)
Société Générale fornisce servizi bancari commerciali, al dettaglio, di investimento e privati. La Banca offre credito al consumo, finanziamenti per leasing di veicoli, leasing di apparecchiature informatiche, assicurazioni sulla vita e contro i danni, custodia, finanziamenti commerciali e di progetto, cambio valuta, tesoreria, servizi finanziari e di intermediazione di materie prime. Societe Generale serve clienti in tutto il mondo. [Marex]
Deutsche Bank
(
DBK.DE
)
Deutsche Bank AG è un fornitore di servizi finanziari globale che offre servizi bancari commerciali, di investimento, privati e al dettaglio. La Banca offre debito, valute estere, derivati, materie prime, mercati monetari, repo e cartolarizzazioni, cash equity, ricerca, servizi di equity prime, prestiti, convertibili, consulenza su M&A e IPO, trade finance, retail banking. [Marex]
(
)
Fonte dati: Yahoo Finance · Ultimo update: —

Simulatore di rimborso

Muovi il cursore per vedere quanto rimborsa il certificato a scadenza in base al valore del sottostante worst-of
Carico i dati del certificato…

Calendario certificato

Ciclo di vita del certificato, con calendario dei premi periodici e del rimborso anticipato
DATA OSSERVAZIONEDATA DI STACCODATA PAGAMENTOPREMIOTRIGGER PREMIOTRIGGER AUTOCALLRIMBORSO
18/12/202628/12/202630/12/20261.25%50%Non previsto
18/01/202725/01/202727/01/20271.25%50%96%In caso di rimborso € 1.012,50 + eventuale premio in memoria
18/02/202725/02/202701/03/20271.25%50%93%In caso di rimborso € 1.012,50 + eventuali premi in memoria
18/03/202725/03/202731/03/20271.25%50%90%In caso di rimborso € 1.012,50 + eventuali premi in memoria
19/04/202726/04/202728/04/20271.25%50%87%In caso di rimborso € 1.012,50 + eventuali premi in memoria
18/05/202725/05/202727/05/20271.25%50%84%In caso di rimborso € 1.012,50 + eventuali premi in memoria
18/06/202725/06/202729/06/20271.25%50%81%In caso di rimborso € 1.012,50 + eventuali premi in memoria
19/07/202726/07/202728/07/20271.25%50%78%In caso di rimborso € 1.012,50 + eventuali premi in memoria
18/08/202725/08/202727/08/20271.25%50%75%In caso di rimborso € 1.012,50 + eventuali premi in memoria
20/09/202727/09/202729/09/20271.25%50%72%In caso di rimborso € 1.012,50 + eventuali premi in memoria
18/10/202725/10/202727/10/20271.25%50%69%In caso di rimborso € 1.012,50 + eventuali premi in memoria
18/11/202725/11/202729/11/20271.25%50%66%In caso di rimborso € 1.012,50 + eventuali premi in memoria
20/12/202727/12/202729/12/20271.25%50%63%In caso di rimborso € 1.012,50 + eventuali premi in memoria
18/01/202825/01/202827/01/20281.25%50%60%In caso di rimborso € 1.012,50 + eventuali premi in memoria
18/02/202825/02/202829/02/20281.25%50%57%In caso di rimborso € 1.012,50 + eventuali premi in memoria
20/03/202827/03/202829/03/20281.25%50%54%In caso di rimborso € 1.012,50 + eventuali premi in memoria
18/04/202825/04/202827/04/20281.25%50%51%In caso di rimborso € 1.012,50 + eventuali premi in memoria
18/05/202825/05/202829/05/20281.25%50%50%In caso di rimborso € 1.012,50 + eventuali premi in memoria
19/06/202826/06/202828/06/20281.25%50%50%In caso di rimborso € 1.012,50 + eventuali premi in memoria
18/07/202825/07/202827/07/20281.25%50%Barriera capitale 50%; se (worst of > 50%) € 1012,50 + eventuali premi in memoria
Premio: espresso in percentuale del valore nominale del certificato
Trigger premio e trigger autocall: in percentuale del valore di fixing iniziale
Elaborazione InCertO su dati ufficiali dell'emittente. Non sostituisce la documentazione del prodotto.

Scenario con rimborso anticipato

Calendario delle date di osservazione per il richiamo anticipato, con la posizione attuale del worst of rispetto alle future soglie di attivazione dell’autocall
DATA OSSERVAZIONETRIGGER AUTOCALLDISTANZA TRIGGER AUTOCALL DA SPOTRIMBORSO + PREMIGAIN (%)TEMPO A RIMBORSORENDIMENTO ANNUALIZZATO
18/12/26
18/01/2796.00%-4.00%€ 1,025.002.50%2 mesi e 14 giorni12.16%
18/02/2793.00%-7.00%€ 1,037.503.75%3 mesi e 16 giorni12.50%
18/03/2790.00%-10.00%€ 1,050.005.00%4 mesi e 18 giorni13.04%
19/04/2787.00%-13.00%€ 1,062.506.25%5 mesi e 15 giorni13.64%
18/05/2784.00%-16.00%€ 1,075.007.50%6 mesi e 14 giorni13.92%
18/06/2781.00%-19.00%€ 1,087.508.75%7 mesi e 16 giorni13.94%
19/07/2778.00%-22.00%€ 1,100.0010.00%8 mesi e 15 giorni14.12%
18/08/2775.00%-25.00%€ 1,112.5011.25%9 mesi e 14 giorni14.26%
20/09/2772.00%-28.00%€ 1,125.0012.50%10 mesi e 16 giorni14.24%
18/10/2769.00%-31.00%€ 1,137.5013.75%11 mesi e 14 giorni14.39%
18/11/2766.00%-34.00%€ 1,150.0015.00%1 anni e 16 giorni14.36%
20/12/2763.00%-37.00%€ 1,162.5016.25%1 anni e 1 mesi e 16 giorni14.41%
18/01/2860.00%-40.00%€ 1,175.0017.50%1 anni e 2 mesi e 14 giorni14.52%
18/02/2857.00%-43.00%€ 1,187.5018.75%1 anni e 3 mesi e 16 giorni14.48%
20/03/2854.00%-46.00%€ 1,200.0020.00%1 anni e 4 mesi e 16 giorni14.52%
18/04/2851.00%-49.00%€ 1,212.5021.25%1 anni e 5 mesi e 14 giorni14.60%
18/05/2850.00%-50.00%€ 1,225.0022.50%1 anni e 6 mesi e 16 giorni14.57%
19/06/2850.00%-50.00%€ 1,237.5023.75%1 anni e 7 mesi e 15 giorni14.62%
18/07/2850.00%-50.00%€ 1,250.0025.00%1 anni e 8 mesi e 14 giorni14.66%
Data di osservazione: data in cui, alla chiusura, viene verificata la condizione di richiamo anticipato.
Trigger autocall: soglia percentuale, calcolata rispetto al fixing iniziale; se alla data di osservazione il worst of chiude sopra tale soglia, scatta il richiamo anticipato.
Distanza Trigger autocall da spot: performance percentuale che il titolo worst of deve fare dai valori attuali (spot) per arrivare al trigger autocall. Se positivo, il prezzo del sottostante attualmente worst of è sotto la rispettiva soglia autocall ed il certificato non rimborserebbe anticipatamente alla corrispondente data di osservazione; se negativo, il prezzo del sottostante attualmente worst of è sopra la rispettiva soglia autocall ed il certificato rimborserebbe anticipatamente alla corrispondente data di osservazione.
Rimborso + premi: somma dell'eventuale rimborso, compreso i premi incassati. Essendo a memoria, se c'è rimborso si è sicuri di aver ricevuto anche la somma di tutti i premi precedenti.
Gain (%): il guadagno, in percentuale, in caso di autocall, partendo dall'ultimo prezzo di acquisto ed ipotizzando il rimborso del nominale + premio/i. Può risultare negativo se il prezzo ask del momento è superiore al rimborso potenziale.
Tempo a rimborso: tempo mancante da oggi all'ipotetico rimborso anticipato. Come data di rimborso è presa la data di pagamento.
Rendimento annualizzato: (gain percentuale) / (tempo a rimborso) ; rendimento semplice: si ipotizza il gain tutto percepito alla rispettiva data di pagamento e lo si divide semplicemente per il tempo trascorso.
Elaborazione InCertO su dati ufficiali dell'emittente. Non sostituisce la documentazione del prodotto.

Scenario a scadenza

Prospetto riassuntivo del rimborso del certificato, qualora arrivi a naturale scadenza, in funzione della performance del sottostante peggiore a partire dai valori attuali
Performance del sottostante-90.00%-80.00%-70.00%-60.00%-50.00% [K]-50.00% [TP]-50.00%-40.00%-30.00%-20.00%-10.00%0% [S]0%+10.00%+20.00%+30.00%+40.00%+50.00%+60.00%+70.00%+80.00%+90.00%
Rimborso del capitale€ 100.00€ 200.00€ 300.00€ 400.00€ 500.00€ 500.00€ 500.00€ 1,000.00€ 1,000.00€ 1,000.00€ 1,000.00€ 1,000.00€ 1,000.00€ 1,000.00€ 1,000.00€ 1,000.00€ 1,000.00€ 1,000.00€ 1,000.00€ 1,000.00€ 1,000.00€ 1,000.00
Premi futuri€ 0.00€ 0.00€ 0.00€ 0.00€ 250.00€ 250.00€ 250.00€ 250.00€ 250.00€ 250.00€ 250.00€ 250.00€ 250.00€ 250.00€ 250.00€ 250.00€ 250.00€ 250.00€ 250.00€ 250.00€ 250.00€ 250.00
P&L (€)-900.00 €-800.00 €-700.00 €-600.00 €-250.00 €-250.00 €-250.00 €+250.00 €+250.00 €+250.00 €+250.00 €+250.00 €+250.00 €+250.00 €+250.00 €+250.00 €+250.00 €+250.00 €+250.00 €+250.00 €+250.00 €+250.00 €
P&L (%)-90.00%-80.00%-70.00%-60.00%-25.00%-25.00%-25.00%+25.00%+25.00%+25.00%+25.00%+25.00%+25.00%+25.00%+25.00%+25.00%+25.00%+25.00%+25.00%+25.00%+25.00%+25.00%
Anni a scadenza1.681.681.681.681.681.681.681.681.681.681.681.681.681.681.681.681.681.681.681.681.681.68
P&L (%) annuo-53.59%-47.63%-41.68%-35.73%-14.89%-14.89%-14.89%+14.89%+14.89%+14.89%+14.89%+14.89%+14.89%+14.89%+14.89%+14.89%+14.89%+14.89%+14.89%+14.89%+14.89%+14.89%
Si ipotizza che il sottostante peggiore sia il medesimo anche a scadenza.
Performance del sottostante: variazione del prezzo del worst of a partire dai valori attuali.
Rimborso del capitale: il prezzo di rimborso di un certificato. Se sotto soglia capitale, rimborso capitale = [(prezzo finale del worst of) / (prezzo strike del worst of)] × 100 × valore nominale del certificato.
Premi futuri: premi che verranno erogati da oggi a scadenza. Se a scadenza il worst of chiude sotto il trigger premio, non si percepisce l'ultimo premio, ma non sappiamo se saranno stati erogati precedentemente altri premi; si ipotizza che nessun premio sia stato erogato, diventando lo scenario peggiore.
P&L: guadagno o perdita dell'investimento in un certificato acquistato oggi e giunto a scadenza.
Anni a scadenza: tempo mancante al rimborso, in frazioni di anni.
P&L (%) annuo: il guadagno o la perdita annualizzata, ottenuta dividendo il P&L percentuale per il tempo a scadenza.
Elaborazione InCertO su dati ufficiali dell'emittente. Non sostituisce la documentazione del prodotto.
[K] = barriera capitale   [TP] = trigger premio   [S] = strike

Rischio del certificato

Rischi del prodotto

Rischio emittente:
I certificati sono equiparati ad obbligazioni senior non garantite e non privilegiate. Per questi motivi, tali strumenti finanziari sono soggetti al rischio default emittente.
Rischio di mercato:
I certificati incorporano il rischio di una variazione significativa del valore dei sottostanti; il sottoscrittore potrebbe incorrere nella perdita parziale o, nel caso di default del sottostante, totale del capitale investito.
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Ultimi Certificati

DECREASING COUPON CERTIFICATE

Struttura meno frequente per il nuovo certificaato di Vontobel: il trigger cedola si abbassa nel tempo, fino al 60%. Un potenziale 22,8% lordo annuo per due anni su un paniere di quattro banche europee.

Sottostanti

Banco BPM, Banco Santander, Barclays, Deutsche Bank

Potenziale Rendimento p.a.
22,80% lordo
Premio
1,90% lordo mensile
Memoria
Si
Trigger premio
dal 90,00% al 60,00%
ISIN
DE000BE29GF0
Emittente
Vontobel
Scadenza
06/11/2028
Barriera scadenza
Comunicazione pubblicitaria
50%
Scheda certificatoOpinioni
community

CERTIFICATO DI BREVE DURATA E CON MECCANISMO AGGRESSIVO DI RIMBORSO ANTICIPATO

Da Marex un certificato su quattro primarie banche europee con barriere al 50% e autocall con step down da -3% al mese, per un potenziale 15% lordo annuo.

Sottostanti

Banco BPM, Barclays, Société Générale, Deutsche Bank

Potenziale Rendimento p.a.
15% lordo
Premio
1,25% lordo mensile
Memoria
Si
Trigger premio
50,00%
ISIN
IT0006780388
Emittente
Marex Financial
Scadenza
18/07/2028
Barriera scadenza
Comunicazione pubblicitaria
50,00%
Scheda certificatoOpinioni
community

INFRASTRUTTURE ENERGETICHE E TECNOLOGICHE

Da Unicredit un certificato con barriere al 50% e durata massima due anni, con autocall attiva dal terzo mese già al 90%. Tre titoli della Borsa Italiana per un potenziale rendimento superiore al 14% lordo annuo.

Sottostanti

Prysmian, STMicroelectronics (IT), Saipem

Potenziale Rendimento p.a.
14,76% lordo
Premio
1,23% lordo mensile
Memoria
Si
Trigger premio
50%
ISIN
DE000UR4U527
Emittente
Unicredit
Scadenza
16/11/2028
Barriera scadenza
Comunicazione pubblicitaria
50%
Scheda certificatoOpinioni
community

Quattro italiane per BIL

Nuovo certificato emesso da Banque Internationale à Luxembourg S.A. (BIL) su quattro primarie società italiane. Durata quattro anni con autocall attiva già dalla seconda osservazione e barriere al 50% per un rendimento potenziale del 12% lordo annuo.

Sottostanti

Banco BPM, ENI, Generali, Unicredit

Potenziale Rendimento p.a.
12% lordo
Premio
1% lordo mensile
Memoria
Si
Trigger premio
50%
ISIN
LU3413011902
Emittente
Banque Internationale à Luxembourg S.A.
Scadenza
04/11/2030
Barriera scadenza
Comunicazione pubblicitaria
50%
Scheda certificatoOpinioni
community

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InCertO è un sito a finalità informativa e promozionale gestito da Bloom Events S.r.l., che intrattiene rapporti commerciali con alcune società emittenti di certificati e può quindi trovarsi in potenziale conflitto di interessi. I contenuti non costituiscono consulenza né raccomandazioni di investimento, si basano su fonti ritenute affidabili ma non garantite e non sostituiscono la documentazione ufficiale (KID e documenti dell’emittente). Ogni decisione di investimento resta sotto la piena responsabilità dell’utente e l’investimento in certificati comporta rischi, inclusa la possibile perdita del capitale.
Le tabelle "Calendario certificato", "Scenario con rimborso anticipato" e "Scenario a scadenza" sono elaborazioni redazionali di InCertO a fini puramente informativi e non sostituiscono la documentazione ufficiale del prodotto. Per maggiori informazioni, si invita a consultare il Disclaimer completo.

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