Breve durata, step down aggressivo e potenziale alto rendimento: sono queste le tre caratteristiche principali che definiscono la nuova proposta di Marex, concepita per conseguire un potenziale rendimento elevato attraverso un investimento a orizzonte temporale contenuto.

Scheda Tecnica

Si tratta di titoli ben noti agli investitori del settore, ampiamente presenti come sottostanti in numerosi altri certificati di investimento.

Sugli investimenti di breve durata i pareri possono essere discordanti: c'è chi li preferisce in contesti di mercato instabili, e chi invece propende per soluzioni di investimento a medio-lungo termine. Nulla esclude che le due tipologie possano coesistere all'interno dello stesso portafoglio, con le ponderazioni che ciascun investitore riterrà più appropriate.

I Certificati di Investimento offrono un'ampia gamma di soluzioni, in grado di soddisfare ogni tipo di profilo e preferenza.

Le caratteristiche distintive di questo prodotto sono proprio la breve durata, favorita da un meccanismo di step down particolarmente dinamico e aggressivo, nell'ordine del 3% mensile, pur trattandosi di premi a cadenza bimestrale, e da una barriera fissata al 92% già alla prima data di osservazione. A ciò si aggiungono il potenziale alto rendimento, l'elevata correlazione tra i sottostanti e le barriere difensive al 55%.

RISCHI E SCENARI A SCADENZA

Lo strumento è strutturato per offrire una protezione del capitale anche in contesti di mercato particolarmente negativi. Alla scadenza del certificato, l'esito dell'investimento dipenderà dall'andamento dei sottostanti :

• Se nessuno dei titoli del paniere avrà subito un ribasso superiore al 45% rispetto ai rispettivi livelli iniziali (ovvero se tutti si trovano sopra il rispettivo livello barriera), l'investitore riceverà il rimborso integrale del valore nominale, pari a 1000 euro
• Scenario Negativo (Evento Barriera): Qualora anche uno solo dei sottostanti dovesse chiudere a un livello inferiore al rispettivo Livello barriera, la protezione verrebbe meno. In questa circostanza, il capitale rimborsato sarà calcolato in base alla performance del titolo peggiore (Worst-of), ovvero il sottostante per il quale il rapporto tra il livello di fixing finale e il livello di fixing iniziale è il più basso. Nel dettaglio, il valore di rimborso sarà pari a: Prezzo di emissione x (Livello di fixing finale del sottostante con la performance peggiore / Livello di fixing iniziale del sottostante con la performance peggiore)

Oltre il rischio mercato appena descritto, il rimborso del capitale e delle eventuali cedole resta subordinato alla capacità solvibile dell'istituto che ha emesso il titolo. In caso di insolvenza dell'emittente, l'investitore potrebbe perdere parte o la totalità del capitale investito.